이번 3편에서는 무작정 따라하는 퀀트 포트폴리오에 대해 배웠다. 강환국님의 전략 3가지인 채권 동적자산배분, 변형 듀얼모멘텀, BAA 공격형 전략에 대해 알아보고, 동적자산배분의 다양한 전략을 배운 후, 동적자산배분 활용 사이트인 Portfolio Visualizer, 자산배분 계산기에서 어떻게 적용하며 실습해보는지를 정리해보았다. 5. 무작정 따라하는 퀀트 포트폴리오 1) 강환국 전략 1 : 채권 동적자산배분 * 동적자산배분의 핵심 - 추세추종 : 시장이 좋으면 최근 제일 많이 오른 위험자산(주식)을 매수한다. - 손절, 리스크 관리 : 시장이 나쁘면 위험자산 매도하고, 안전자산(채권, 현금)을 매수한다. * 채권에 듀얼모멘텀 응용전략 적용 : [Novell의 전술적 채권투자 전략] - 구분 : 최근 ..

2편에서는 다양한 퀀트투자 전략에 대해 배운다. · 60/40 포트폴리오 · 영구 포트폴리오 · 올웨더 포트폴리오 · 한국형 올웨더 전략 · 동적자산배분 각 전략을 개발한 역사적 인물에 대해 알아보고, 각 전략에 대한 개념과 내용을 정리해보았다. 4. 지금 바로 써먹는 퀀트투자 전략 1) 마코비츠 60/40과 영구 포트폴리오 * 역사적 인물 - 인류 최초의 자산 배분가 솔로몬은 운이 좋지 않는 날을 대비하기 위해 자산배분을 하라고 했다. - 탈무드는 2300년 전, 자산을 삼등분하여 사업, 땅, 현금을 소유하라고 말했다. *대천재 마코비츠 - 1940년대 말 마코비츠 박사가 '포트폴리오 셀렉션'을 통해 1990년 노벨상을 받았다. - 자산배분 이론 : 상관성이 낮은 자산을 매수하라. 그러면 무위험 수익이..

책 '할 수 있다! 퀀트 투자'를 읽고, 퀀트투자에 대해 관심이 생겨 저자 강환국님의 강의도 듣게 되었다. 이 분께 퀀트투자 관련하여 많은 인사이트를 받았다. 1편에서는 투자의 목표가 무엇인지, 퀀트투자가 무엇인지 그리고 왜 해야하는지, 자산배분의 목표는 무엇인지에 대해 정리하도록 하겠다. 이 중 가장 인상깊었던 내용은 '퀀트투자는 기회주의 투자의 극치다.'라는 말이 아닐까 싶다. 공부하면 할 수록 격하게 공감이 간다! 1. 투자의 목표 1) 지출은 총 자산의 4%, 자산은 연 지출의 25배 - 예를 들어, 자산이 10억이면 4천만원을 써도 원금이 줄어들 걱정을 안해도 된다. - 바꿔 말하면 연 지출액의 25배, 즉 10억 정도 모으면 죽을 때 까지 지출 할 수 있다는 의미다. - 단, 전제 조건은 내가..